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我国LCD在全球逐步占据主导权 长期大屏化趋势有望促进市场快速反弹

        受全球面板激烈竞争影响,LG、三星及松下从2019年开始逐步将LCD 面板减产或停产。尤其是受疫情影响,加速了以上三家厂商的退出,2020年1 月LG Display宣布将在年底前关闭位于韩国的LCD面板工厂,3月底 LG Display决定在今年年底前停止在韩国和中国的所有LCD面板生产。

海外LCD面板产能加速退出

产线

世代

产品

投产时间

原产能

20Q1末产能

原停产计划

最新停产计划

LGD

P7

7

LCD

2006Q1

230K30K IT产能)

140K

2020年底停掉TV产线

2020年底前停产,包括30K IT产能

P8

8

LCD

2009Q2

240K240K IT产能)

100K

2020年底停掉 TV产线

2020年底前停产TV产线,但40K IT产能仍生产

三星

L8-1

8

LCD

2007Q3

200K

55K

2020年减产7K2021年停线

2020年底前全部停线

L8-2

8

LCD

2009Q2

150K

85K

2020年减产100K2021年停线

2020年底前全部停线

L7-2

7

LCD

2006Q1

160K50K IT产能)

160K

2020年停掉110K TV

2020年底全部停线

松下

Hime jil

8

LCD

2010Q2

50K

15K

2021Q1关停

2021Q1关停

资料来源:公开资料

        近两年来,中国大陆厂商重点投入高世代线,京东方、TCL等陆厂逐渐在经营规模和生产效率上超越韩厂、日厂和台厂。2019年以LCD面板出货面积为统计口径,京东方以大尺寸液晶面板4086万平米,首次超过 LGD 成为全球出货面积最大的大尺寸液晶面板供应商。2019年中国厂商的全球市占率达到32%,成为全球最大的面板制造基地。预计外来几年,中国LCD继续在全球市场占据有利地位,也将逐步掌握LCD面板的定价主导权。

2018、2019年大尺寸面板出货面积比例

数据来源:公开资料

2018-2025年全球LCD行业竞争格局预测

数据来源:公开资料

2019-2021年中国高世代液晶面板生产线与头投产情况

厂商

世代

投产时间

产能万片/

产能 面积万平方米

京东方

10.5

2019Q4

12

1426.72

华星光电

11

2019Q1

9

1075.68

华星光电

11

2021Q1

9

1075.68

惠科

8.6

2019Q1

15

990

惠科

8.6

2019H2

6

396

惠科

8.6

2019H2

12

792

富士康

10.5

2020H2

9

1070.04

合计

 

 

72

6826.12

资料来源:公开资料

        电视为我国LCD下游最大的需求领域,占比高达81%。一季度受疫情影响电视销量下滑较大,同比下滑超过20%。不过随着国内疫情得到有效控制,市场需求开始企稳,销量下滑幅度渐缓。

        2019年3月1日工信部《超高清视频产业行动计划》发布,强调“4K先行、兼顾8K”,提出到2022年规模超4万亿元目标。2020年。4K电视终端销量占电视总销量的比例超过40%;8K电视终端销量占电视总销量的比例超过5%。该计划将提振我国LCD需求,尤其是8K电视成为下一个风口。预计我国电视LCD面板需求将由2019年的1.76亿平方米增长至2022年的2.03亿平方米,年复合增长率为5%

LCD下游需求结构占比

数据来源:公开资料

2020年中国市场电视销量预测

数据来源:公开资料

超高清视频产业行动计划一览

整体目标

总体技术路线:“4K先行,兼顾8K

2020

2022时我国超高清视频产业4万亿元

4K电视终端销量占电视总销量的比例超过40%

实现超高清节目制作能力超过1万小时/

4K超高清视频用户数达1亿

2022

4K电视终端全面普及,8K电视销量占比达5%

实现超高清节目制作能力超过3万小时/

4K超高清视频用户数达2亿

资料来源:工信部

8K电视销量及预测

数据来源:公开资料

2018-2022年电视LCD需求及预测

数据来源:公开资料(TC)

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